西藏某交通股份有限公司-總體戰(zhàn)略報告
西藏某交通股份有限公司 總體戰(zhàn)略報告
目錄
西藏某發(fā)展戰(zhàn)略概述
為了打造國內(nèi)一流的建筑集團品牌，保持長久的發(fā)展，西藏某必須建立起三個層面的業(yè)務(wù)組合
短期發(fā)展目標(biāo)：完善公司自身機能，為未來發(fā)展打好基礎(chǔ)
中期發(fā)展目標(biāo)：做大建筑業(yè)，并吸引外部股東實現(xiàn)多元化發(fā)展
某做大做強公路工程事業(yè)的建議
新華信關(guān)于某做大建筑行業(yè)的建議
新華信對西藏某多元化發(fā)展的建議
目錄
西藏某的企業(yè)理念要通過愿景、使命與核心價值觀來體現(xiàn)
西藏某的愿景闡述
西藏某的使命
企業(yè)文化的類型
西藏某的核心價值觀
目錄
從內(nèi)外兩個方向同時努力，做大做強公路工程事業(yè)
某做大建筑行業(yè)的建議
公路工程建設(shè)的行業(yè)價值鏈
公路施工企業(yè)價值鏈
某與區(qū)內(nèi)企業(yè)及同行業(yè)企業(yè)經(jīng)濟效益比較
西藏某連續(xù)三年的收入和利潤構(gòu)成
“十五”期間西藏公路工程發(fā)展趨勢
公司業(yè)務(wù)組合
某在公路工程行業(yè)內(nèi)具有的優(yōu)劣勢
某核心競爭力－－“組織系統(tǒng)能力”
培養(yǎng)以“公路工程施工”為主業(yè)的核心競爭力
以核心能力為中心，在行業(yè)價值鏈上擴展
目錄
新華信關(guān)于某多元化發(fā)展的建議
旅游產(chǎn)業(yè)鏈分析
西藏旅游業(yè)發(fā)展?fàn)顩r的分析
某在西藏發(fā)展旅游產(chǎn)業(yè)的SWOT分析
海南和西藏一樣把旅游業(yè)當(dāng)作第一支柱產(chǎn)業(yè)，某應(yīng)該借鑒海南高速的經(jīng)驗積極介入
連鎖化五位一體的公路沿線服務(wù)是某進(jìn)入旅游業(yè)的首選途徑
某旅游的發(fā)展思路
從房地產(chǎn)行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈看，某可以從房地產(chǎn)開發(fā)商環(huán)節(jié)介入此產(chǎn)業(yè)
從開發(fā)商價值鏈看，某在三個方面已經(jīng)有所涉及
拉薩房地產(chǎn)業(yè)發(fā)展?fàn)顩r的分析
某在拉薩發(fā)展房地產(chǎn)業(yè)的SWOT分析
成都是最適合某投資的內(nèi)地城市
成都房地產(chǎn)業(yè)發(fā)展?fàn)顩r的分析
某在成都發(fā)展房地產(chǎn)業(yè)的SWOT分析
某發(fā)展房地產(chǎn)的幾種選擇
進(jìn)入成都寫字樓市場的三種方式
目錄
上市前后的股本結(jié)構(gòu)
某公司股東示意圖
西藏交通廳
股權(quán)結(jié)構(gòu)優(yōu)化的目的
股權(quán)結(jié)構(gòu)優(yōu)化的原則
優(yōu)化股權(quán)結(jié)構(gòu)總體思路
交通廳內(nèi)部基本保留公路工程總公司及運輸公司兩家股東，其他三家股東可以通過股權(quán)轉(zhuǎn)讓等方式將現(xiàn)有股權(quán)全部轉(zhuǎn)讓出去，保留的兩家股東可以轉(zhuǎn)讓部分股權(quán)
交通廳兩家股東可保留的股份比例：不低于35％
擬轉(zhuǎn)讓的股份比例：10%~25%
擬引入的股東數(shù)量：2家或以上
擬引入的股東性質(zhì)：以外資或者民營為最佳選擇
轉(zhuǎn)讓給每個股東的股份比例上限：20%
優(yōu)化過程：
在股權(quán)向新引入的外部股東轉(zhuǎn)讓之前，先行優(yōu)化內(nèi)部的股權(quán)結(jié)構(gòu)，即現(xiàn)五大股東之間進(jìn)行股權(quán)置換或者引入交通廳內(nèi)部的優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)；
內(nèi)部股權(quán)結(jié)構(gòu)優(yōu)化以后，再由現(xiàn)股東拿出一定的股份對外轉(zhuǎn)讓，引入符合公司戰(zhàn)略發(fā)展方向的新股東。
股權(quán)轉(zhuǎn)讓的時間安排：
兩年內(nèi)分步完成，先轉(zhuǎn)讓10％左右的股份，交通廳仍可絕對控股；然后根據(jù)經(jīng)驗，使交通廳的股份降到35%左右，仍可相對控股。
股權(quán)結(jié)構(gòu)優(yōu)化中股東選擇標(biāo)準(zhǔn)
股權(quán)轉(zhuǎn)讓實現(xiàn)方式
現(xiàn)金方式；
擬引入的新股東出資購買某老股東的股權(quán)；某可出資購買新股東的優(yōu)良資產(chǎn)。
資產(chǎn)置換方式；
首先由某公司出資購買擬引入的新股東的優(yōu)良資產(chǎn)；新股東再用這些資金購買某老股東的股權(quán)；老股東再以這些資金購買某擬剝離的資產(chǎn)。通過這個循環(huán)，從某出去的資金又回到了某；同時，優(yōu)良資產(chǎn)進(jìn)入，不良資產(chǎn)剝離。
資產(chǎn)置換還有兩種變形方式。分別參見后面的資產(chǎn)置換示意圖。
股權(quán)置換方式；
新股東以其對擁有的對其他公司的股權(quán)，換取等值的某公司原股東對某公司的股權(quán)。參見后面的股權(quán)置換示意圖。
資產(chǎn)、股權(quán)、現(xiàn)金三者結(jié)合的方式。
資產(chǎn)置換流程示意圖（方式1）
資產(chǎn)置換流程示意圖（方式2）
資產(chǎn)置換流程示意圖（方式3）
股權(quán)置換示意圖
股權(quán)轉(zhuǎn)讓示意圖
股權(quán)結(jié)構(gòu)優(yōu)化后，某的股權(quán)結(jié)構(gòu)
幾種股權(quán)結(jié)構(gòu)優(yōu)化的方案
方案綜述
整合股東內(nèi)部資產(chǎn)方案：天海夜市入股西藏某
運輸公司下屬的天海夜市擁有良好的土地資源，是某公司進(jìn)軍房地產(chǎn)業(yè)可資利用的首選，建議天海夜市入股西藏某。

可通過以下步驟實現(xiàn)：
首先，須將天海夜市設(shè)立為民營股份為主的獨立法人。

第二步，某公司出資購買天海夜市公司的土地資產(chǎn)，優(yōu)化某公司資產(chǎn)結(jié)構(gòu)。

第三步，天海夜市公司出資購買汽貿(mào)和建材公司在某的股權(quán)，優(yōu)化某公司股權(quán)結(jié)構(gòu)。
將天海夜市設(shè)立為獨立法人
將天海夜市設(shè)立為獨立法人，這個獨立法人不應(yīng)是國有獨資的，股權(quán)結(jié)構(gòu)應(yīng)該多元化，特別是應(yīng)該以民營股份為主。國有股一股獨大不利于長遠(yuǎn)發(fā)展，也不利于改善目前某公司國有股一股獨大的現(xiàn)狀，而民營股份的加入將很好地優(yōu)化股權(quán)結(jié)構(gòu)，加強公司活力，促進(jìn)公司的管理。

天海夜市成為民營股份為主的獨立法人可采取下述辦法：

由某公司的職工、天海夜市的職工、交通廳的有關(guān)個人共同出資注冊一家投資咨詢公司（如“天海投資咨詢有限公司”），入股資金的來源由職工自籌50%以上，其余部分可由某公司擔(dān)保貸款（最好由某公司的股東單位向職工提供擔(dān)保）；然后運輸公司將天海夜市作為出資，與這家公司合資成立一家房地產(chǎn)公司（如“天海房地產(chǎn)開發(fā)公司”）或者直接入股這家投資咨詢公司；運輸公司占股份40%或以下，其他股東占股份60%以上。其中，某公司管理層應(yīng)占股份20%以上。

第二、三步的另一個備選方案
為穩(wěn)妥起見，可在天海夜市公司穩(wěn)定運行一段時間，積累了房地產(chǎn)方面的經(jīng)驗并具備比較成熟的土地開發(fā)條件后，再使之入股某公司。
為使天海夜市公司的發(fā)展方向能夠符合某公司在房地產(chǎn)方面的要求，起到探路石和打基礎(chǔ)的作用，某公司可先行入股天海夜市公司，以影響其發(fā)展決策，為規(guī)避今后形成相互持股的現(xiàn)象，可由某公司的子公司入股天海夜市公司，而不是由某公司直接入股。
在運行半年左右的時間后，某公司購入天海夜市的土地資產(chǎn)，優(yōu)化某的資產(chǎn)結(jié)構(gòu)；再由天海夜市公司出資購買汽貿(mào)和建材在某的股權(quán)，成為某公司的股東，將帶來新的業(yè)務(wù)并優(yōu)化某的股權(quán)結(jié)構(gòu)，為某向建筑集團的發(fā)展打下了基礎(chǔ)。

天海夜市進(jìn)入后某的股權(quán)結(jié)構(gòu)
五大股東股權(quán)集中方案
五大股東股權(quán)集中后的股權(quán)結(jié)構(gòu)


引入交通廳內(nèi)部建筑設(shè)計方面的優(yōu)良資產(chǎn)
引進(jìn)設(shè)計院后某的股權(quán)結(jié)構(gòu)
引入交通廳內(nèi)部旅游資產(chǎn)
資產(chǎn)置換后某的股權(quán)結(jié)構(gòu)
不進(jìn)行內(nèi)部優(yōu)化，直接引入外部股東
引入外部股東方案
引入外部股東——設(shè)計院
引入外部股東——房地產(chǎn)開發(fā)
引入外部股東——鐵路工程公司
引入外部股東——旅游行業(yè)
引入外部股東——投資公司

西藏某交通股份有限公司-總體戰(zhàn)略報告